Haftalik Bülten 27-11-2023

HAFTALIK BÜLTEN

Haftanın gündemi ve beklentiler...

Küresel piyasalarda bu hafta ABD'den gelecek makro ekonomik veriler öne çıkıyor. Geçtiğimiz hafta 1,5 gün tatil olan ve veri gündeminin sakin olduğu ABD'de bu hafta revize büyüme oranları ve Fed'in de enflasyon göstergesi olarak takip ettiği çekirdek kişisel tüketim harcamaları endeksi fiyatlamalar açısından önemli olacak. Çarşamba günü gelecek 3Ç23 büyüme verilerinde revize hesaplamalar yayımlanırken, beklentiler ilk sonuçlara paralel %4,90 büyüme bekleniyor. Büyüme verilerinde yukarı yönlü süprizler, Fed'in yüksek faiz oranlarını beklenenden uzun süre devam ettireceği beklentisi ile risk iştahını zayıflatabilir. Perşembe günü ise enflasyonun öncü verisi olarak izlenen çekirdek kişisel tüketim harcamaları enflasyondaki son eğilimi gösterecek. Beklentiler harcamaların artış hızında azalma olması yönünde bulunurken, çekirdek yıllık verinin 0,20 puan azalış ile %3,50'ye gerilemesi bekleniyor. Euro bölgesi ve Almanya'da ise kasım ayı öncü TÜFE verileri yayımlanacak. Euro bölgesinde yıllık enflasyonun 2,80%'e gerilemesi beklenirken, çekirdek yıllık veride ise 0,3 puanlık azalış bekleniyor. Enflasyondaki yavaşlama ivmesinin devamı, bölge ekonomisi resesyonun kıyısında bulunurken, ECB'nin faiz indirim beklentilerini öne çekebilir. 

DÖVİZ PİYASASI

EUR/USD: Parite geçtiğimiz haftayı 0,21% oranında yükseliş ile 1,0931 seviyesinden tamamladı. Hafta içinde 1,0852-1,0968 arasında işlem gördü. Yayımlanan FOMC tutanaklarında tüm yetkililerin enflasyon açıkça sürdürülebilir bir şekilde hedefe düşene kadar para politikasının bir süre kısıtlayıcı kalmasının uygun olacağı yönünde fikir birliğinde oldukları görüldü. Euro bölgesinde ise AMB Başkanı Lagarde 'enflasyona karşı zafer ilan etmek için erken olduğunu ve enflasyonla mücadelenin %2 hedefine ulaşana kadar devam edeceğini' belirtti. Bu hafta ABD'de GSYH revize büyüme oranları, kişisel tüketim harcamaları önemli olacak. Euro bölgesinde ise kasım ayı öncü TÜFE oranları, kasım ayı PMI'lar ve AMB Başkanı Lagarde'nin mesajları takip edilecek.

Teknik olarak, görünümün pozitif olduğu paritede direnç olarak izlediğimiz 1,0960 seviyelerine yakın bölgeden kar satışları görüldü. Kısa ve orta vadeli ortalamaların üzerine yerleşen paritede pozitif hareketin devamında 1,0960- 1,1070 dirençleri sırası ile takip edilebilir. Bu bölgeden gelen satışların devamında ise kısa vadeli ilk destek 1,0910 olurken, bu seviyenin altında 1,0880 destek noktasıdır. 1,0880 altında kalıcılık ile yeniden 1,0800'e geri çekilme görülebilir.

Destek: 1,0910-1,0880-1,0800

Direnç: 1,0960-1,1070-1,1230

GBP/USD: Geçtiğimiz hafta parite 1,14% oranında yükseliş ile 1,2595 seviyesinden kapandı. Hafta boyunca 1,2446-1,2616 aralığında hareket etti. Dolar endeksinin haftayı %1,8 düşüşle tamamlaması pariteyi pozitif etkiledi. Dolar endeksindeki zayıf seyre paralel paritede yukarı yönlü ivme devam etti. Bu hafta ABD'de büyüme verileri ve kişisel tüketim harcamaları öne çıkıyor. İngiltere'de ise BoE Başkanı Bailey'in çarşamba günü yapacağı konuşma paritenin yönü açısından önemli olacak. 

Teknik olarak, pozitif görünüm seyrini korudu.  Yukarı yönde direnç olarak izlediğimiz 1,2620 seviyesine yakın noktadan sınırlı geri çekilme görüldü. Bu hafta yukarı yönde 1,2655-1,2700 sıralı direnç seviyeleri olarak yer almaktadır. Geri çekilmelerde ise 1,2565-1,2520 kısa vadeli önemli dirençler olarak yer alırken, 1,2520 altında kalıcılık ile görünüm zayıflayabilir. 

Destek: 1,2565-1,2520-1,2460

Direnç: 1,2655-1,2700-1,2720

HİSSE SENEDİ PİYASASI

S&P500 Endeksi: Endeks geçtiğimiz haftayı 0,99% oranında yükseliş ile 4558 seviyesinden tamamladı. Hafta boyunca 4506-4567 aralığında hareket etti. Üst üste dördüncü haftayı yükselişle tamamladı. Veri gündeminin sakin olduğu haftada risk iştahı piyasaların tatil öncesinde sınırlı da olsa devam etti. Bu hafta ABD'de üyelerden gelecek açıklamalar ve veri gündemindeki 3Ç23 büyüme oranları ile kişisel tüketim harcamaları piyasalara yön verebilir. Verilerdeki yukarı yönlü süprizler risk iştahını zayıflatabilir. 

Teknik olarak, pozitif seyrin devam ettiği endekste. 4520 üzerinde kalıcılık ile 4620 seviyesi ilk hedef olarak takip edilebilir. Bu seviye üzerinde ise tarihi zirvelere doğru 4760-4780 bölgesi hedef olarak takip edilebilir. Olası geri çekilmelerde 4480-4440 kısa vadeli destekler olarak yer alırken, 4440 desteğinin altında kalıcılık ile 4350'ye kadar zayıf seyrin devamı beklenebilir. 

Destek: 4480-4440-4350

Direnç: 4620-4760-4780

Nasdaq 100 Endeksi: Nasdaq100 endeksi geçtiğimiz haftayı 0,91% oranında yükseliş ile 15982 seviyesinden tamamladı. Hafta içi işlem aralığı 15844-16119 oldu. Üst üste dördüncü haftayı da pozitif tamamladı. 1,5 gün tatil sebebiyle kapalı olan piyasalarda güçlü seyir devam etti. 

Teknik olarak,  orta vadeli görünüm pozitif seyrini korudu. Yıl içi zirvelerine yakın seviyelerde bulunan endekste 16000-16100 bölgesi önemli direnç olarak yer almaktadır. Bu bölgeden sınırlı kar satışları görülebilir. 16100 üzerinde ise 16300 direnci hedef olarak takip edilebilir. Olası geri çekilmelerde 15710-15600 seviyeleri sırası ile destekleri oluşturmaktadır. 15600 altında gün kapanışı olması halinde görünümün zayıflaması beklenebilir. 

Destek: 15710-15600-15430

Direnç: 16000-16100-16300

KIYMETLİ METAL PİYASASI

XAUUSD (Ons Altın)

Ons altın geçtiğimiz haftayı %1,32 oranında yükseliş ile 2003 dolardan tamamladı. Hafta içinde 1965- 2007 arasında hareket etti. Dolar endeksi ve ABD 10Y tahvil getirilerindeki zayıf seyir altın fiyatlarına destek verdi. Bu hafta Fed üyelerinden gelecek açıklamalar , ABD 3Ç23 büyüme verileri ve tüketim harcamaları fiyatlamaların yönü açısından önem arz ediyor. 

Teknik olarak, değerli madende pozitif görünüm devam etti. Yukarı yönlü hareketin devamında 2009-2035 dirençleri hedef olarak takip edilebilir. 2035 üzerinde gün kapanışı olması halinde değerli madeninin tarihi zirvesini yenilemesi beklenebilir. Aşağı yönde ise 1970 ilk destek, devamında ise 1952 destek olarak önem arz ediyor.

Destek: 1970-1952-1930

Direnç: 2009-2035-2090

XAGUSD (Ons gümüş)

Gümüş ons geçtiğimiz haftayı 2,50% oranında yükseliş ile 24,32 seviyesinden tamamladı. Hafta boyunca 23,24-24,33 aralığında hareket etti. Dolar endeksindeki geri çekilmeye paralel kıymetli madende pozitif ivme devam etti.

Teknik olarak 23,10 üzerine yerleşen kıymetli madende pozitif görünüm devam etti. Yukarı yönde 24,30 önemli direnç olarak yer alıyor. 24,30 üzerinde kalıcılığın devamı ile ile yükselişin ivme kazanması ile 25,00-25,60 seviyeleri sıralı hedefler olarak takip edilebilir. Geri çekilmelerde ise 23,60 ara destek olmak üzere 23,10-23,00 bölgesi önemli destek aralığı olarak yer almaktadır. 23,00 altında görünümün zayıflaması beklenebilir.

Destek: 23,60-23,10-23,00

Direnç: 24,30-25,00-25,60